沐鸣2招商注册_滴滴、苏宁都在卖! 这种理财有风险

前几年,由于万能险、投连险等业务过快发展,潜藏了较大的风险隐患,监管层从2016年开始加严监管,使投连险在国内保险市场上一度沉寂。但在近期,投连险出现回暖态势。据银保监会披露数据,2019年,人身保险公司投连险独立账户新增交费376亿元,较2018年332.85亿元环比上升12.96%。

这份上升,应该有互联网金融平台的一份功劳。金融观察团近日发现,滴滴金融、苏宁金融等多家互联网金融公司都在兜售投连险“理财”产品。但问题是,在推出投连险产品的时候,他们多少在模糊保险产品的概念,主打“流动性强、收益高、门槛低”概念,在风险揭示、风险披露方面有所不足。

1、投连险“变身”理财 滴滴、苏宁都在卖

在强监管之下,保险公司对投连险态度低调,但不少互联网金融平台却用“理财产品”的形式兜售投连险产品,主打灵活存取、低门槛的概念来吸引用户。

金融观察团发现,滴滴打车APP就在金融服务-理财产品内,推荐一款“滴金保”产品。平台宣传“财富管理新方式,投资与保险兼得”,近1年历史年化收益率为4.47%,而且“1元起投 稳健收益 可灵活取出。”

滴滴金融称,该产品75%可转账户,随时转入转出,24%为期限账户,5年后转出0费用。但每笔转入收取1%的手续费。滴滴还给客户举了个申购1000元的例子,称在此模式下可“享受高收益“。

产品介绍看到这里,如果不是金融专业人士,可能并不了解这款产品的属性。一直往下拉到《转入规则》,才能看到滴滴的提示,“每次转入(投保),将按保险费的1%收取初始费用。”

打开《投保须知》,可以看到这款弘康人寿旗下的“弘康悦享长盈终身寿险(投资连结型)”产品的收费项目非常多。除了初始费用1%,还要收取资产管理费,最高不超2%,退保费用首年至五年分别为退保金额的5%、3%、3%、1%、1%。

再往下,才是滴滴的提示:“本产品为投资连结型保险,投资回报具有不确定性,产品投资风险由本人承担。”

无独有偶,苏宁金融的“定期理财”页面下也有两款投连险产品,分别为“国华节节高A款”,宣传“5年、1000元起投、退保费低”,历史年化收益率为6.00%;“弘康增利保”则宣传“5年、1000元起投、灵活可贷”,历史年化收益率5.60%。其中,宏康增利保的风险等级为“中低风险”,国华的产品则为“中风险”。

但根据此前媒体的报道,小米金融、度小满金融等互联网巨头公司也在销售投连险“理财产品”,但金融观察团下载两家平台的APP后,并未看到此类产品。

单从平台的宣传上来看,投连险的收益率、稳健性都看似美好。

2、投连险并不“保险” 有巨亏案例

但投连险真的互联网平台们宣传的“高收益”、“中低风险”吗?恐怕不是。

根据定义,投连险即投资连结保险,是一种融保险与投资功能于一身的新险种。但问题是,投连险的投资部分并不承诺收益,收益具有不确定性,投资风险都是用户自负,亏本也有可能,但保险公司的收费是固定的。

一位保险业内人士表示,对于对于短期资金需求强,或是中低收入人群而言,投连险不是合适的产品,本金亏损都是有可能。更适合追求资金高收益且具有较高风险承受能力的激进型投保人。

从行业来看,近期投连险的业绩表现并不亮眼。

去年,香港安盛的 Evolution 投连险在一夜之间巨亏 95%,将投连险推到风口浪尖,来自内地、新加坡等地的约 200 名投保人,4 亿元本金几乎全部亏空。

到了今年,华宝证券数据显示,2020年3月,随着股市震荡加剧,3月份纳入统计的199个投连账户中,仅有62个取得正收益,近七成账户现亏损。投连险账户单月平均收益为-2.83%,创近一年来新低。

例如,滴滴兜售的这款投连险,并没有明确提示用户,“保险公司不兜底、不保证最低收益、甚至会出现本金亏损”的产品属性。

从收益情况看,该投连险账户为“弘云1号投资账户”,投资策略偏向稳健型。资金投向上,银行存款等流动性资产的投资余额不低于账户价值的5%;债券等固定收益类资产合计占账户价值的比例为0-50%;上市权益类资产的比例为账户价值的0-20%。

根据弘康人寿在官网披露的数据,“弘云1号投资账户”过去三年的年化收益率为5.8%、5.71%和5.65%,逐年下滑。虽然近三年表现不错,但从长期来看,股市动荡、外部环境变化的背景下,如何长期保持收益率稳健,是个问题。

弘康人寿2013年-2019年投连险投资回报率 来源:公司官网

苏宁金融的“弘康增利保”,背后是弘康长乐泰两全保险(投资连接型),在风险提示上也做的不够。仅在产品详情最底部,用灰色字体提示“投资收益是不确定的,投资风险由您本人承担。

但根据银保监会发布的互联网保险业务管理办法,互联网保险产品的销售页面上应包括下列内容:保险产品为投连险、万能险等新型产品的,应按照《人身保险新型产品信息披露管理办法》要求,清晰标明相关信息,用醒目字体标注保单利益具有不确定性。